Các câu hỏi thường gặp
Các bước trong phân tích cơ bản là gì?
Nói chung, phân tích cơ bản đánh giá các doanh nghiệp riêng lẻ bằng cách xem xét các báo cáo tài chính của doanh nghiệp đó và xem xét các tỷ lệ khác nhau và các chỉ số đo lường khác. Điều này được sử dụng để ước tính giá trị nội tại của một doanh nghiệp dựa trên doanh thu, lợi nhuận, chi phí, cấu trúc vốn, dòng tiền, v.v. Các chỉ số của doanh nghiệp sau đó có thể được so sánh với các doanh nghiệp cùng ngành và đối thủ cạnh tranh. Cuối cùng, những điều này có thể được so sánh với thị trường rộng lớn hơn hoặc môi trường kinh tế lớn hơn.
Ai sử dụng phân tích cơ bản?
Phân tích cơ bản được sử dụng phần lớn bởi các nhà đầu tư dài hạn hoặc giá trị để xác định các cổ phiếu được định giá tốt và những cổ phiếu có triển vọng thuận lợi. Các nhà phân tích cổ phiếu cũng sẽ sử dụng phân tích cơ bản để tạo ra các mục tiêu giá và khuyến nghị cho khách hàng (ví dụ: mua, giữ hoặc bán). Các nhà quản lý doanh nghiệp và kế toán tài chính cũng sẽ sử dụng phân tích tài chính để phân tích và tăng hiệu quả hoạt động và lợi nhuận của một doanh nghiệp và để so sánh doanh nghiệp với đối thủ cạnh tranh. Warren Buffett, một trong những nhà đầu tư giá trị nổi tiếng nhất thế giới, là người khuyến khích phân tích cơ bản.
Phân tích cơ bản khác với phân tích kỹ thuật như thế nào?
Phân tích kỹ thuật không đào sâu vào một doanh nghiệp bất kỳ việc kiểm tra báo cáo tài chính hoặc thực hiện phân tích tỷ lệ. Thay vào đó, các nhà giao dịch kỹ thuật tìm đến các mẫu biểu đồ tương đối ngắn hạn để xác định các tín hiệu giá, xu hướng và sự đảo chiều. Các nhà giao dịch kỹ thuật có xu hướng tham gia vào các vị thế ngắn hạn và không nhất thiết phải xem xét định giá dài hạn. Động lực đằng sau phân tích kỹ thuật phần lớn được thúc đẩy bởi tâm lý thị trường.
Phân tích cơ bản có luôn chính xác không?
Không. Giống như bất kỳ chiến lược hoặc kỹ thuật đầu tư nào khác, phân tích cơ bản không phải lúc nào cũng thành công. Thực tế là các nguyên tắc cơ bản cho thấy một cổ phiếu bị định giá thấp không đảm bảo rằng cổ phiếu của nó sẽ sớm tăng lên giá trị nội tại bất kỳ lúc nào. Mọi thứ không đơn giản như vậy. Trên thực tế, hành vi giá thực bị ảnh hưởng bởi vô số yếu tố có thể làm suy yếu phân tích cơ bản.
Các nhà đầu tư và nhà phân tích sẽ thường xuyên sử dụng kết hợp các phân tích cơ bản, kỹ thuật và định lượng khi đánh giá tiềm năng tăng trưởng và lợi nhuận của một doanh nghiệp.
Kommentare